传说老子去官归隐后，最早修道炼丹的处所就是在山南县的老君山，因为与老君山隔山相望的，是佛教胜地灵鹫山，老子当年在老君山修炼之余，常常到灵鹫山去与佛家弟子谈经论道，相互辩论。老子在与佛家弟子们的辩论中，获得了很多深切的开导，特别是从佛教的循环实际中，感悟到了天不灭道亦不灭的思惟，提出了道是化生宇宙万物本原的玄门的根基教义。山南县的老君山也是以成为后代一向尊崇的圣地。